半导体行业近日因两大巨头的动态引发市场关注。博通（Nasdaq：AVGO）股价在9月5日开盘后涨幅超过14%，这一表现与其在人工智能（AI）芯片领域的战略布局密切相关。同日，英伟达股价下跌逾2%恒正网，尽管其最新财报显示营收和净利润同比分别增长56%和59%，但数据中心业务收入未达市场预期。
博通在9月4日发布的2025财年第三季度财报显示，公司营收达159.52亿美元，同比增长22%；净利润为41.4亿美元，较去年同期的18.75亿美元净亏损实现大幅逆转。分业务看，半导体解决方案收入91.66亿美元，同比增长26%；基础设施软件收入67.86亿美元，同比增长17%。其中，AI相关业务成为核心增长点，该季度AI收入达52亿美元，同比增长63%。公司预计第四季度AI半导体收入将增至62亿美元，延续连续11个季度的增长趋势。
博通CEO陈福阳在财报电话会议中透露，公司正协助OpenAI设计一款AI芯片，计划于明年投入量产。尽管OpenAI尚未证实这一消息，但双方的合作传闻由来已久。去年已有报道称，OpenAI与博通、台积电合作制造AI芯片；今年早些时候，市场还传出OpenAI试图通过自研芯片减少对英伟达依赖的消息。博通在定制专用集成电路（ASIC）领域具有优势，其客户包括谷歌、meta等科技巨头，这些企业通过定制ASIC降低对英伟达GPU的依赖。
陈福阳进一步表示，博通已从新客户获得超过100亿美元的AI芯片订单，2026财年AI收入将显著提升。他此前曾预测，到2027年将有三个客户分别部署100万个AI加速芯片的集群用于模型训练，另有四个潜在客户正在接触博通定制芯片。在最新财报会议上，他确认上一季度新增一个确定订单的客户，但未透露具体名称。
快牛策略提示：文章来自网络，不代表本站观点。
